近年来，我国在推进人民币国际化的进程中已经取得了一定的成果。但仍存在一些问题和挑战，主要有：

一是在国际商品贸易中，人民币结算量仍处于比较低的水平，且结构失衡严重。根据中国人民银行发布的数据，2021年跨境贸易人民币结算业务发生7.94万亿元，人民币结算额占全球货物贸易总额的比例不足3%。且在上述人民币结算额中，超80%为货物进口结算，货物出口结算使用人民币的不足20%。二是相对忽视了人民币的计价和储备功能提升。无论是在贸易、金融还是大宗商品交易的计价中，人民币尚无法与美元、欧元等国际计价货币相匹敌。人民币的在全球官方外汇储备中的份额虽然屡创新高但仍比重仍然较低。三是相对忽视在岸金融市场开放。离岸金融市场主要为境内流向境外的人民币资产提供投融资渠道，但人民币回流却缺乏有效途径。长期以来国内资本账户尚未完全开放，境外投资者参与国内金融市场、外资持股境内金融机构仍有国家范围、额度和严格的比例限制。只注重离岸市场建设而忽视在岸金融市场开放阻碍了人民币形成境内外顺畅的循环机制。四是利率汇率市场化尚未完成导致投资需求盛行，而相对忽视培育境外人民币的真实需求。在推进跨境结算与离岸人民币市场建设相结合的旧模式下，人民币国际化背后存在一定的投机需求驱动特征，而缺乏较为坚实的人民币需求基础。目前在贸易结算、金融交易和国家储备中，尚未形成足以支撑人民币国际化可持续发展的真实使用需求。

为此，建议：

一是针对我国进口依存度高的商品贸易，充分依靠我国进口的规模优势，进一步推进该类别商品的进口贸易人民币结算量的提升。例如，基于我国作为石油进口大国的地位，我国应充分利用当前的历史阶段带来的贸易话语权，在与俄罗斯、中东产油国的石油进口交易中，强势要求部分交易通过人民币结算；并在后续常态化人民币结算的机制，且不断提升人民币结算的额度。

二是参考俄罗斯强制卢布结算的经验，对于我国出口占绝对优势的产品，推进该类产品以人民币结算，通过相互绑定推进人民币国际化。根据国际能源署（IEA）的报告，全球35%的镍、50%的锂、60%的钴和超过90%的稀土元素在中国加工。在全球稀土市场，中国稀土资源达到全球稀土总量的78%，全球约85-95％的稀土生产和供应是被中国企业掌控，若人民币跨境结算能同我国出口占绝对优势的资源类商品贸易相互绑定,对于发挥我国的资源优势，稳步长效地推进人民币国际化等意义重大。

三是以大宗商品期货交易为抓手大力拓展人民币计价功能。推进大宗商品期货交易领域的人民币计价有利于打破以美元为主导的国际大宗商品计价体系，形成“石油-人民币”、“资源类商品-人民币”、“国际市场份额占比较高类商品-人民币”、“碳权-人民币”等机制从而推动人民币计价功能的有效提升。结合我国当前的对外开放布局，“一带一路”沿线国家的能源合作空间广阔，未来应将大宗商品期货的人民币计价机制形成与“一带一路”建设结合起来。

四是推进与贸易伙伴国签署更多双边本币协议。中国人民银行与周边国家以及“一带一路”沿线国家的中央银行或货币当局签署双边本币互换协议和双边本币结算协议，覆盖全球主要发达经济体和新兴经济体、以及主要离岸人民币市场所在地，便利双边贸易和直接投资，促进人民币结算量。

五是加快在岸金融市场开放进程，形成在岸和离岸人民币市场的良性互动。进一步加速开放金融市场，继续完善金融市场建设，为境外投资者参与在岸金融市场的投融资活动提供更广、更深、更富流动性的人民币计价金融产品。将自贸区、自贸港建设成为金融开放以及推进人民币国际化的前沿试点地带，注重区内人民币国际化的创新实践，并结合人民币国际化的海外布局实现优势互补的分工合作。同时也注意与离岸金融市场形成良好互动。

建议承办单位：中国人民银行